产业格局加速重构 供应商提前布局

如果说在Win8上市前，超极本的销售困局令其无法对电子行业市场格局产生实质影响的话，那么新版系统的发布，意味着围绕超极本产品的产业链条将趋向成熟。IT商业巨头间的竞争将不止限于产品，更是全产业链竞争。

一方面，超极本产品本身基本覆盖了完整的消费电子产业链，上游包括主动元件、被动元件、功能元件和结构元件等半导体零组件，中游主要为组装代工厂，下游包括了除苹果以外

以触摸屏企业为例，拥有搭载Win8可触控系统的超薄触摸屏技术，将是国内供应商加入“超极本阵营”的重要技术条件。一批拥有核心技术和生产能力的国内优势企业，已经在不同程度上成为超极本触摸屏的供货企业。莱宝高科提供的超极本触控解决方案获得英特尔的好评，公司已经具备一体化触摸屏（OGS）量产能力，并拟募资17亿元投资一体化电容式触摸屏项目和下一代面板研发。超声电子明确与英特尔共同开发超极本使用的OGS触摸屏，并成功进入英特尔供应商合作名单。此外，长信科技与英特尔共同开发的18.5英寸OGS也顺利通过测试，有望未来在超极本市场上大展手脚。

“超极本的市场进展比我们预期的要快，业内预计明年开始相关产品将会逐步放量，我们也希望能够借此抓住难得的机遇。”莱宝高科董事长臧卫东表示，公司早已开始接触超极本整机厂商及相关产业链供应商，为接下来可能出现的超极本市场快速发展做好准备。英特尔官方表示，随着今年四季度Win8的面市，更多超极本会实现触控操作，预计2012年将有超过一成的超极本实现触控操作，未来则会达到六到七成，甚至更高。

同时，英特尔微软主导的超极本也在撬动苹果的智能王国。从供应链结构来看，苹果的相关供货商也看上了超极本这块新兴的产业蛋糕。例如，苹果“概念股”德赛电池目前已经成为国际品牌手机和电脑的主要电池供应商，同时其在超极本相关产品制造领域也具备一定技术优势。据了解，部分国内企业目前已与一批除苹果以外的PC品牌商展开合作，而这些企业曾经直接或间接为苹果产品提供触摸屏等相应零部件。

针对产业链内部秩序的调整，一位业内人士分析，由于目前PC行业转型的速度正在加快，无论是英特尔还是苹果公司，对合作伙伴的技术要求也会不断变化，任何一家上游企业都不可能依赖单一下游厂商生存。“在超极本、苹果产品、智能手机市场，产业链的延伸与技术改进要求企业必须打破客户资源一家独大的局面。”该人士表示。

据国金证券分析，国内厂商在制造技术方面符合超极本标准的环节主要集中于触摸屏和机壳制造。

较高售价出现松动 换机潮预期增强

“如果超极本真能实现它所宣扬的功能，尤其是可以搭载触摸功能的话，我想我会买一台。”在听说Win8系统即将发布的消息后，消费者刘小姐对购买超极本颇有兴趣。

一些业内人士认为，随着Win8系统的发布，超极本的市场上升通道或将打开，PC换机热潮值得期待。

从超极本的特性来看，融合PC和平板功能的触控式超极本，不仅在性能和操作上与同类苹果Macbook Air形成直接竞争，而且将平板的触控功能直接转移到超极本身上。这意味着，被消费者认可的商用、娱乐智能移动终端在超极本一个产品中全部实现。“跨界是超极本产品最核心的特征，同时满足商务和娱乐功能的定位，势必会产生确定的消费人群和市场。”业内人士介绍，搭载触控功能的超级本实际上有能力在未来争夺PC和平板两个独立市场的份额，并成为PC转型的典型产品。

按照市场研究机构统计，上半年全球超级本的出货量远低于英特尔制定的预期目标，但超极本的供货企业相关负责人认为，英特尔的合作伙伴及产业链公司之前对超极本产品处于尝试探索阶段，在考虑市场承受能力及经营风险前提下，谨慎地将出货量限制在一个可控的数目内，这也是IT新品推出的重要战略。

此外，困扰超极本销售的价格因素有望得到破解，普通超极本价格已开始下探。宏碁在8月末已经将自己的主力超极本蜂鸟S3+降价至4999元；惠普9月20日启动“全民超级本”战略，并发布新款超极本Pavilion 14/15，价格低至3999元。联想产品集团总裁彼得·霍腾休斯认为，价格的逐步走低和微软Win8系统的发布将大幅改变笔记本市场的现状，引发超极本的巨大需求。

Win8操作系统与超极本的组合，被业内人士广泛看好。兴业证券研究报告认为，对超级本寄予厚望的厂商在三季度有意识降低传统笔记本电脑产量，并于9月开始集中生产预装Win8的超级本。全球前四大笔记本代工厂仁宝、广达、纬创、英业达月度营收数据印证了这一判断。7月-8月四大代工厂营收合计分别环比下滑7.8%和7.7%，而9月营收合计环比回升15%，回到6月水平。超极本的大批量订单出现也意味着超极本市场需求正在得到释放。

“超极本的普及仍然需要一个磨合过程，但明年在龙头企业的带动下，市场将大有起色。”臧卫东表示，在超极本市场迅速发展的过程中，相关零部件企业既因此受益，也不得不面临相关产能不足的难题。

但一些业内人士提醒，平板电脑也处在快速发展之中，超极本欲被更多消费者接受，特别是能够真正成长为除传统PC、平板电脑之外的“第三极”，还有很长一段路要走。投资者对超极本的发展应当有清醒认识。